开启辅助访问
 找回密码
 注册

QQ登录

只需一步,快速开始

新浪微博登陆

只需一步, 快速开始

[供应链金融] 供应链金融相关概念

发表于 2015-3-19 09:14:43 查看:2099 回复:0
  1供应链的概念
  20世纪90年代,随着信息技术的不断进步,企业为了加强自身的核心竞争力以应对日益激烈的竞争,响应市场需求,增加了企业间的协同与合作。供应链的定义也由传统的物料传递的一系列活动转变为一个各企业组成的科学的网状系统。Harrington(1997)指出物流、资金流和信息流是供应链的主要内容,且信息流的传导是双向的。供应链是将从供应商到消费者之间的采购、制造和配送等所有活动连接起来的一个虚拟的企业集群。SCC将供应链定义为:从原材料的生产到将产成品运送到最终客户手中的连续活动,其中包括计划、采购、生产和分销四项基本作业过程。
  迄今为止,学术界还没有形成一个统一的供应链定义,结合本文所有研究内容,文章采用了美国管理学家施蒂文思(2000)提出的供应链定义:供应链是由供应商、制造商、分销商、承运商、批发商、零售商和最终消费者组成的,把从原材料的采购、运输、生产制造到由分销网络把最终产品送给消费者手中的全过程的功能网络结构模式。它是一个从供应商到最终客户的价值增值过程,也是为了满足客户需求的一个市场需求信息的逆向传导过程。它倡导供应链中上下游企业的协同与合作。
  2供应链金融与金融供应链
  (1)相对于供应链金融,金融供应链是一个范围更广的概念,这里我们引用朱文贵(2007)对金融供应链管理的诠释:金融供应链管理从广义上讲是通过信息共享、组织、协调和控制等管理方法,应用各种集成式的成品和服务,集成物流、信息流、和资金流,从而达到降低资金运作成本和创造供应链价值的目的的管理系统。从狭义上说,金融供应链管理就是第三方物流企业、金融机构、软件提供商在供应链运作的过程中向客户提供的融资、支付结算、和技术解决方案等服务。金融供应链管理为供应链中各企业提供了物流、资金流、信息流的集成化、一体化服务。第三方物流企业把其经营的各项传统的物流服务重新整合,并填加了融资、结算业务的一站式服务功能,在整个金融供应链中占据重要地位。物流与融资服务的集成包含应收账款质押融资、存货质押融资、信用担保融资等。
    (2)供应链金融是一种新型的融资模式,它使供应链中的资金流{!导到有效的整合,供应链金融原本是为供应链中中小企业提供的新型的融资服务,现在也成为供应链中各企业进行商业贸易融资的桥梁。根据本文对供应链研究的内容与角度,本文主要的研究对象是供应链金融。
  2006年6月,深圳发展银行首次提出供应链金融的概念。本文根据深发展银行所定义的供应链金融和本文所要研究的课题,现对供应链金融有如下定义:
  根据产品供应链上的真实贸易背景和供应链主导企业的信用水平,对供应链中单个企业或上下游多个企业提供全面的金融服务。供应链金融的主要目的是通过金融资本和实业经济的协作,促进整个供应链的连续稳定和流转顺畅,以保持银行、供应链及供应链中企业的互惠互利、良性发展的产业生态。
  供应链金融业务包括动产或货权质押授信业务(融通仓)、商业承兑汇票贴现担保业务、国内信用证、应收帐款转让授信业务、出口退税托管贷款、出口信用险项下融资、政府采购封闭授信等等融资业务。
  相比于传统的商业银行授信业务,供应链金融具有两个显著特点:
  第一,银行对授信企业(主要是中小企业)的信用评级不再强调企业所处的行业、企业规模、固定资产价值、财务指标和担保方式,转而强调企业的单笔贸易的真实背景和供应链主导企业(通常是中间产品的购买者)的实力和信用水平。
  供应链金融并不是单一的金融产品,它改变了银行以往的只对单一融资主体的授信业务模式,而是现在的“1+N”模式,即围绕某“1"家核心企业,全面的为供应链中上下游的“N"家企业提供的融资服务,通过业务中的主要企业的职能分工与协作,使整个链条不断增值。换言之,银行评估的是整个供应链的信用状况,为供应链上的相关企业进行综合授信(因此,国内有学者也称之为“信誉链")。由于供应链金融业务的开展实际上建立在对供应链的物流、资金流和信息流的充分掌握基础上,因此,中小企业的信用水平远比传统方式评估的要高。
    第二,银行围绕贸易本身进行操作、程序设置和寻求还款保证,因而该授信业务具有封闭性、自偿性和连续性特征。封闭性是指银行通过设置封闭性贷款操作流程来保证专款专用,借款人无法将资金挪作他用;自偿性是指还款来源就是贸易自身产生的现金流;连续性是指同类贸易行为在上下游企业之间会持续发生,因此,以此为基础的授信业务也可以反复进行。
  转自张玮:《供应链金融风险识别及其信用风险度量(硕士论文)》
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 注册 新浪微博登陆

本版积分规则

发布主题 上个主题 下个主题 快速回复 收藏帖子 返回列表 搜索
登录 发布 快速回复 返回顶部 返回列表