开启辅助访问
 找回密码
 注册

QQ登录

只需一步,快速开始

新浪微博登陆

只需一步, 快速开始

国际保理与我国中小企业的发展

发表于 2015-4-14 16:27:26 查看:957 回复:0
  国际保理与我国中小企业的发展
  成喜玲
  国际保理业务及其发展的现状
  国际保理,即国际保付代理,是国际贸易中在以托收中的(D/A)承兑交单、汇付中的(O/A)记帐交易结算货款的情况下,保理商接受出口商的委托,向出商提供进口商的信用额度调查,信用风险担保,应收帐款管理和贸易融资的一项综合性财务服务,是集融资、结算、财务管理和信用担保于一身的融资结算方式,是继汇款、托收、信用证之后,目前较为流行的国际结算方式之一。
  自20世纪80年代以来,国际货物买卖市场格局发生了巨大的变化,逐步由卖方市场转为买方市场,产品质量和价格竞争的余地越来越小,出口商之间的竞争逐步由品质、价格的竞争转为销售条件方面的竞争。绝大多数的进口商不愿再继续使用信用证收付货款方式,转而要求出口商接受托收承兑交单(D/A)、或挂帐(O/A)的商业信用付款方式。建立在商业信用基础上的托收承兑交单(D/A)、或挂帐(O/A)的货款收付方式对出口商回收货款而言,则要承担较大的风险,出口商在货物发运后,能否顺利按期取得货款,完全取决于进口商的信用和支付能力,而能否给进口商提供优惠灵活的信用付款方式,又是出口商能否在国际市场竞争中取胜的关键。国际保理业务,既能消除托收货款收付方式对出口商不可避免的、固有的商业风险,又可避免信用证货款收付方式对进出口商所要求的过分繁杂的程序和手续,同时还具有为进出口商融资的特点。在进出口贸易中,出口商当需要在进出口合同中采用D/A或O/A这种以商业信用为基础的赊销方式出售商品时,若采用保理方式规避风险,出口商可以在货物装船后立即将发票、汇票、提单等有关单据卖断给保理商,并从保理商处取得部分的货款。日后如果发生进口商拒付或逾期付款,由保理商来承担第一付款责任,保理商将按协议约定的时间向出口商无条件支付货款,且此项支付是无追索权的。国际保理由于其本身兼具金融机构信用的特性,即可保持挂帐贸易的优点、又不失信用证收款安全的优点,有效地解决了信用付款问题,因而迅速被众多的进出口商所接受,在世界各地流行起来。
  2001年全球国际保理业务量达到了7200亿欧元,比1990年的137亿美元增长了46.4倍。
  现代保理业起源于美国,但在其后的发展中,欧洲成了主要市场,目前保理在欧洲已经成了广为接受的结算方式,英国曾占全球保理市场的20%份额,1999年以前曾是最大单一市场。目前国际保理业最大的市场仍在欧洲,占了80.51%;其次是亚太,占了9.3%;第三是北美,占8.87%;接下来是拉美占0.99%;以最后是非洲,占0.33%。与此同时,中国银行在1993年率先申请加入国际保理商联合会FCI成为其正式会员至今,国内的交通银行、光大银行、工商银行、中信实业银行、建设银行和民生银行也陆续加入到了国际保理商联合会,开展国际保理业务。据FCI统计,2001年我国的国际保理业务量为12亿欧元,比1996年的1200万欧元增长了100倍,国际保理业呈现喜人的发展趋势。
  国际保理业务的特点和作用
  国际保理业务的特点是出口贸易所涉及的资信调查、帐款收讫、资金融通、信用风险的全部责任都由保理商承担,即保理商承担第一性付款责任。
  采用国际保理业务对国际贸易中的买卖双方及保理商都有许多好处。对进出口商来说,运用国际保理业务可以增加买卖双方成交机会和交易额,扩大双方的利润。卖方通过采取国际保理方式,不仅有助于识别客户资信,可以放手成交,而且向买方提供了具有最吸引力的付款条件,因此能够提高产品在国际市场上的竞争能力,从而极易获得国外定单,增加交易额,扩大利润。对买方来说,由于采用D/A或O/A方式购买商品,从而减少成本和资金积压,加速流动资金的周转,以有限的资本做更多的生意,这样必然扩大买方的购买力和利润总额。(2)简化进出口贸易手续,节省时间、费用和成本,提高工作效率。采用国际保理业务,买方不必开立信用证,也就不用交纳开证的费用和押金收到货运单据即可提货,从而简化进口手续,节省时间、费用和成本还能根据市场多变的需要,随时从卖方购得适销产品井投入市场。与此同时,卖方也省去催证、审证、改证等一系列单证手续,收取货款不受信用证条款的约束,更不会因单证不符而出现买方拒付的现象。由于保理业务使出口收汇有保证,从而也可以避免因买方延期付款而蒙受损失和买方倒闭而产生的坏帐。(3)有效地解决国际拖欠。据有关资料统计,我国应收国际帐款已达数十亿美元,这些坏帐绝大多数是承兑交单(D/A)或挂帐(O/A)所造成的。
  虽然执行合同之前,买方只要投保出口信用险就可以从保险公司获得赔偿,但一则期限长,二则手续繁杂,最重要的是卖方不能得到100%的赔偿,仍需要自己承担20%左右的损失,因此卖方损失仍然不小。由于保理业务中出现进口方坏帐由保理公司承担,从而有效地解决了国际拖欠问题。对于保理商来说,一笔国际保理业务的收益不菲,除了可收取担保费和信用评估调查费之外,还可以对企业获得的预付款收取利息,且年利率通常高于银行优惠利率。
  在我国中小企业中推广国际保理业务的可行性分析
  1、我国中小企业较大的出口量为国际保理业务在中小企业中的开展提供了基础。改革开放以来,我国的中小企业得到了迅速发展。2001年底,我国共有企业法人单位302.6万个(不计2377万个个体工商户),其中1000人以下的中小企业占99.4%;在302.6万个法人中,工业企业万个,而大型企业仅134.46万个(按新标准计),中小企业占全部工业企业数99.88%。中小企业创造的最终产品和服务的价值占全国GDP比重超过50%。中小企业提供的产品、技术和服务出口约占全国出口总量的60。随着我国外贸垄断经营权的打破,外贸主体呈现多元化,更多的中小企业甚至民营企业均被鼓励参与出口。国际保理作为集融资、结算、财务管理和信用担保于一身的融资结算方式,可为中小企业提供贸易融资、进口商资信评估、销售帐户管理、信用风险担保、帐款催收等一系列服务。部分地解决中小企业发展中因正常的融资渠道不畅而造成的融资难问题。
  2、中小企业发展中的融资和拖欠问题,金融体系的不完善使中小企业选择国际保理的愿望更为迫切。我国中小企业处于成长期,资产负债率一般都较高,大部分财产都己抵押,缺乏可用于担保抵押的财产,导致申请新贷款抵押物不足。中小企业在申请贷款时,要向其提供的抵押物进行评估、确认、登记,中间手续麻烦,环节较多,时间较长,难以适应中小企业需求的季节性和及时性特点。另外,在我国现行的金融体制中处于主导地位的四大国有商业银行,长期以来一直是为国有企业服务的。近年来,我国强调“抓大放小”、“扶优限劣”,实行主办银行制度,使这种关系又得到了进一步强化。当我国的经济成分呈现出多元化态势时,经济结构与金融结构、信贷结构与需求结构的不对称性就日益显露出来,以民营经济为主体的中小企业在融资体制中自然处于不利地位。近年来,尽管国家开始重视中小企业金融服务问题,不少银行也都成立了中小企业信贷部,但收效甚微。国际保理项下的融资,它是以买卖中的货物作为担保品,手续比较简便,既不需要象信用证那样经过复杂的审批和签订贷款协议的手续,也不需要像抵押贷款那样依法办理专项抵押品的审查、移交、登记过户等手续。中小企业在货物运出后或提供服务后即可获得发票金额80%的预付款融资,加快资金周转,增强资金流动性,改善资产负债比例,树立良好社会形象。 
   3、由于财力、经验及规模的限制,中小企业对繁重的债务和大量应收款的担忧促使他们愿意接受较高的费用而选择较为先进和安全的结算方式。国际保理也并不单纯是一种结算工具,由于可以为客户代做应收帐款管理,这样就可以为我国众多的缺乏高素质财务人员的中小企业进行帐户管理等多项相关服务。
  4、中小企业出口商品的特点,也比较适合采用国际保理业务。一般而言,适合做保理业务的是金额小,批量多的消费品,如服装、针织纺织品、鞋类、小家电、玩具、皮革制品、灯具、文体用品、箱包等普通商品,而这些商品正是我国中小外贸企业的主要出口商品。
    对在我国中小型企业中推广国际保理业务的建议
  1、国家应加大对在中小企业中国际保理业务的支持和管理。国家应制定扶持政策,一方面鼓励中小出口企业在国际贸易业务中采用国际保理结算方式以扩大对外贸易量,解决中小企业成长过程中融资难,长不大的问题。另一方面,引导国有商业银行及非金融机构大力开展在中小企业中开展国际保理业务。目前国际上的保理业务大多由专业保理公司从事。根据中国人民银行的规定,我国只有银行才能从事国际保理业务。保理业务只是我国银行的中间业务之一,保理业务涉及的融资标准必须服从商业银行发放贷款的要求,而最需要获得保理支持的中小企业实际上是被排除在银行的高门槛之外的。国际保理商联合会(FCI)秘书长杰伦康斯坦2002年9月在上海接受记者采访时说,中国人民银行应尽快放开对保理业务的种种政策限制,让保理业务从银行中独立出来,使众多中小企业真正享受到保理业务的实惠。
  2、加大宣传力度,提高中小企业对国际保理的认知度。虽然近几年国际保理业务在我国有所发展,但许多中小型企业的经营者,业务人员根本不了解这项业务。针对这种现状,商业银行应利用各种机会,加大对国际保理业务的宣传力度,把国际保理方式在当今全球买方市场背景下的优势告诉广大中小企业客户,并有意向开办此项业务的客户提供方便,使其尽快掌握办理程序,调动其办理该项业务的积极性。
  3、培养一支高素质的保理从业人员队伍。国际保理业务是一项综合性很强的国际业务,因此,对从业人员的要求较高,既要精通英语、电脑操作,又要掌握国际银行业务,还必须熟悉国际商法、贸易对方国的法律、法规和民俗等。如此高素质的人才,我国还比较缺乏,所以无论是提供国际保理业务服务的金融机构还是采用国际保理业务进行结算的中小企业都应重视从业人员的业务培训。
  4、推广国内保理业务以带动国际保理业务的开展。现代保理刚产生时,主要用于国内贸易。自上世纪60年代以后,各国监管法规允许保理商从事海外业务,国际业务才开始有了很大发展,但在很长一段时间内,国际保理业务发展的速度仍低于国内保理业务。从业务量上来看,1999年,国内保理业务量占全球保
理总量的94.17%,达5412亿美元,而国际保理业务仅占5.83%,达334.92亿美元。目前,我国中小企业发展迅速,迫切需要得到贸易融资和信用担保,而现有的融资渠道和手段非常有限,国内保理业务具有较大的需求和发展潜力。保理可以为企业提供一条有效的规避国内风险的新途径,对扩大内需,促进国内贸易的发展起到积极的推动作用。由于国际保理业务在中国尚属于起步阶段,银行、企业还没有足够的经验,通过国内保理业务的办理,积累丰富的业务经验,为国际保理业务的发展创造有利条件。
  作者单位西安建筑科技大学人文学院
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 注册 新浪微博登陆

本版积分规则

发布主题 上个主题 下个主题 快速回复 收藏帖子 返回列表 搜索
登录 发布 快速回复 返回顶部 返回列表