开启辅助访问
 找回密码
 注册

QQ登录

只需一步,快速开始

新浪微博登陆

只需一步, 快速开始

我国国际保理业务的现状及发展

发表于 2015-6-4 14:16:31 查看:943 回复:0
  2008 年 4 月  武夷学院学报
  我国国际保理业务的现状及发展
  刘 峰  ( 集美大学 财经学院国际经济与贸易系, 福建 厦门 361021)
    摘 要: 随着国际市场竞争的愈演愈烈, 国际保理业务得到了迅猛发展, 成为各国出口商加强国际市场竞争力的有效手段。 但是, 在我国, 国际保理业务起步晚, 发展较缓慢, 存在许多问题。 因此, 我国政府和商业银行应该采取有效措施,大力发展国际保理业务。
  关键词: 国际保理; 我国; 现状; 发展; 对策
  随着经济全球化时代的发展, 国际市场主动权逐步由卖方转向了买方, 导致世界贸易市场的竞争日趋激烈。 随着买方市场的形成和不可逆转, 出口商为扩大出口, 并力求使自己的商品占领国际市场, 除了采用高质量、低价格作为竞争手段之外, 尤其重视在结算方式上向买方提供更有竞争力的贸易条件。 传统的结算工具——信用证, 对出口商有利而对进口商收取货物风险较大, 所以近年来, 信用证结算的比例逐年下降, 而受进口商欢迎的赊销方式逐渐盛行。 国际保理, 由于能很好的解决赊销中出口商面临的资金占压和进口商信用风险问题, 近年来在国际上得到了迅猛发展, 成为各国出口商加强国际市场竞争力, 推动出口贸易发展的新动力。 尤其在欧美等发达国家和地区, 国际保理已日益成为金融服务业的一个重要组成部分。 但国际保理业务在国内发展并不顺利。 据国际保理商协会( FCI) 的一份报告显示, 2003- 2006 年全球保理业务总量从 7604 亿欧元增长 49%至 11343 亿欧元。 数据显示, 2006 年中国内地国际保理业务量为66 亿美元, 而同期仅香港的国际保理业务量就达 97 亿美元。 这与我国的贸易大国的身份是极不相符的。
  一、国际保理业务介绍
  ( 一) 概念
  国际保理业务( InternationalFacto ring ) , 是在国内保理基础上发展起来的, 作为一种国际贸易的融资和结算方式, 已为越来越多的出口商使用, 它是指出口商以赊销, 承兑交单等方式销售货物时, 保理商买进出口商的应收帐款, 并向其提供资金融通、进口商资信评估、销售分户帐管理、信用风险担保、帐款催收等一系列服务的综合金融服务方式。
  国际保理通常采用双保理制, 它是一种涉及双方保理商的保理方式, 即有出口保理商和进口保理商,这是区别于国内保理的特征。 出口保理商根据出口商的申请从进口国选择进口保理商, 将需要核定信用额度的进口商名单提交进口保理商, 在进口保理商确定的信用额度内负责催收帐款管理, 并于到期日在扣除相关费用后付款给出口商。 进口保理商对进口商进行信用调查后确定进口商信用额度并承担信用额度内100%的收取货款风险担保, 于到期日付款给出口保理商。 事实上进口保理商是出口保理商的保理商。
  ( 二) 国际贸易中采用国际保理业务所具有的优势。
  在国际贸易中采用国际保理业务具有以下几个方面的优势:
  1. 出口商可享受无追索权, 手续简便的贸易融资对出口商来说, 运用国际保理业务最大的优势在于能向卖方提供无追索权、手续简便的贸易融资, 出口方出售货物后就可以获得 80% 的预付款融资和100%的贴现融资。 同时由于采用了赊销的方式, 因此大大增强了产品出口的竞争力, 并有利于出口商对新市场和新客户的培养。 此外, 出口商采用国际保理业务可以借助保理商了解客户的资信及销售状况, 并减轻自身在财务管理方面的成本。
  2. 进口商可减少资金积压, 降低进口成本
  对进口商来说, 由于基于信用销售, 因此可以避免信用证项下较高的开证费用和百分之百的保证金,减少资金积压, 降低进口成本。 并且由于赊销方式下出口方为进口方提供了 1 至 3 个月的融资, 因此进口商可以转售货物后再付款, 扩大了其现有支付能力下的购买力。 还有, 相对 D/ A 远期承兑, 进口商无须在尚未取得货权的前提下即作出商业承兑, 相反在卖方提供的商品和服务不符合合同条款时, 进口商还可以本着善意的原则在规定时间内提出异议并要求索赔。
  3. 商业银行拓宽了市场范围, 利润增加
  对作为保理商的商业银行而言, 开办国际保理业务不仅丰富了业务品种, 拓宽了市场范围, 而且可以带来可观的利润。 一般来说, 出口保理商银行除了可以获得发票金额 0. 1%- 0. 4% 的佣金外, 还可以通过向出口商提供融资服务获得收益; 进口保理商银行由于承担了买方的信用风险, 因此佣金比例更高, 并可以收取 30 美元左右的银行费用和一定的单据费用。
  此外, 由于国际保理业务是一种“ B2B”意义的电子商务, 国际保理商联合会所启用的统一的 EDI 通讯系统利用全球数据交换网络传递信息, 这使得国际保理业务比一般的结算品种更加便捷、准确和高效。 可以说, 国际保理业务是一种极具应用优势的国际贸易结算方式。
  二、我国国际保理业务的现状
  和国外保理业务的迅猛发展相比, 我国的国际保理业务起步较晚, 发展也十分缓慢。 1992 年中国银行在中国大陆率先开办国际保理业务, 并于 1993 年成为第一家加入国际保理商联合会的大陆保理商。 上世纪 90 年代, 大陆的保理商屈指可数, 国际保理业务量每年都在几千万美元上下徘徊。 进入 21 世纪后, 虽然大量的银行开始办理国际保理业务, 国际保理业务量开始以几何速度增长。 据国际保理商联合会统计,2003 年中国大陆的国际保理商联合会会员已达 12家, 国际保理业务量也已达 32. 74 亿美元。 但是, 2003年我国的出口额为 4412 亿美元, 国际保理业务结算额仅占我国出口额的 0. 7%。 并且其中仅中国银行一家就占了我国国际保理业务量 50%的市场份额。由此可见, 国际保理业务在我国不仅发展水平较低, 而且很不平衡。 这一现状是与国际贸易中信用证使用日渐减少, 赊销记帐交易使用不断增多的潮流所相悖逆的 。 具体的经营现状如下:
  ( 一) 业务操作并未完全采用国际通行做法
  国际保理业务是一项区别于传统银行信贷的金
  融产品。 国际通行的做法是: 保理商以客户的产品在国际市场上的被接受程度和其赢利情况为融资的主要依据, 而不是根据其资产负债表的状况为主要依据。 但是目前我国的银行基本上将国际保理业务视为一种单纯的融资结算产品, 在操作上采取与银行信贷相似的方法, 在为出口商核定保理融资信用额度时,要依据该行的统一授信管理办法办理。 这种业务操作, 不仅使保理独特的融资功能丧失殆尽, 保理业务的拓展也会受到限制。
  ( 二) 业务范围主要集中在个别业务上, 没有体现出国际保理业务所具有的一揽子特色
  在我国, 国际保理业务仍以出口保理为主, 只是间接为客户提供坏账担保服务。 银行保理业务除融资外, 所提供的服务十分有限, 也因此影响了保理业务收入的扩大, 保理业务为进出口企业提供综合管理服务的功能未能充分发挥。
  ( 三) 不能改善中小进出口企业融资难的问题
  据统计, 中国出口额的 60% 是有中小企业创造的, 但是按现有的贷款通则和有关规定, 中小企业要想获得贷款普遍都比较难。 按原国家经贸委统计, 约有 80%的中小企业存在贷款难和融资难的问题。 目前, 我国银行在开办国际保理业务时, 仍将目标客户锁定为优质客户甚至是统一授信为 A 级的企业, 客户选择完全等同于贷款业务。 其结果是, 难以得到银行贷款的中小进出口企业仍然不能通过国际保理业务满足其资金需求, 国际保理服务中小企业的优势未能发挥。
  ( 四) 缺乏再担保, 中资银行无从转嫁风险
  若开办无追索权保理业务意味着保理商将丧失对融资方的追索权, 因此有必要对资金风险进行控制和分散, 国外保理商通常会将保理营业额的 2/ 3 向保险公司进行再投保, 一旦发生银行核准信用额度内的坏账, 由保险公司给予一定比列的赔偿, 通过与保险公司合作可以降低保理商所承担的经营风险。 我国尚无保险公司为商业银行开展“ 无追索权的应收账款转让”业务提供保险, 开办保理业务的中资银行必须独自承担可能出现的信用风险, 因此增加了风险成本,降低了实际收益率。
  ( 五) 现阶段中国内地银行业开展国际保理业务还面临一些技术方面的难点
  目前, 我国还处于国际保理业务发展的初级阶段, 与 FCI 会员之间的协作有限, 因而对客户的信用状况评估显得十分困难。 同时, 我国的银行习惯的还是重视抵押品的信贷文化, 忽视对于客户的信用评估能力和资金流动的监控能力。 此外, 我国银行在开展国际保理时过于注重融资业务, 没有发展到为客户提供全面的应收账款管理和会计服务, 金融机构对于客户的信用评估只能依赖贷前的审查而不是信贷中的动态监控, 因而难以有效控制风险。
  三、我国国际保理业务存在的问题分析
  为什么我国的国际保理业务会出现目前这种状况呢? 笔者分析了当前我国国际保理业务的现状, 认为造成我国国际保理业务发展缓慢的原因是:
  ( 一) 信用交易在我国尚未普遍建立
  信用交易在我国尚未普遍建立, 出口企业满足于用传统结算方式进行交易, 忽视国际保理业务的应用。 长期以来, 由于受汇款、托收、信用证等传统交易模式的限制, 我国出口企业还不能适应建立在商业信用基础上的国际保理业务, 这首先从交易观念上阻碍了国际保理业务在我国的发展。 更为重要的是, 我国的国际贸易目前主要以服装鞋帽、手工艺品等劳动密集型产品为主, 这些产品主观检测性强, 易引起合同纠纷。 而在国际保理业务中, 买卖双方对产品有争议或买方挑剔产品质量时, 保理商又不承担付款责任,这使出口商惟恐会钱货两空, 而宁愿选择传统的贸易结算方式。 此外, 国际保理业务在我国尚处于起步阶段, 对国际贸易的促进作用, 还不可能在短期内显现出来, 自身的优势一时难以体现。
  ( 二) 国际保理业务法规建设滞后
  国际保理业务法规建设滞后, 不能适应国际保理业务发展要求。 虽然我国已经加入国际保理商联合会, 接受了《 国际保理惯例规则》, 但这一规则还不能直接用于指导监督我国国际保理业务的具体实施。 我国还没有建立一套指导国际保理业务发展的法律体系和出台具体的操作规范, 没有对金融机构申办国际保理机构作出明确的规定。 目前法律法规建设滞后这一立法现状使得在我国开展国际保理业务时无法可依、有法难依, 这无疑成为国际保理业务在我国发展的又一巨大障碍。
  ( 三) 国际保理业务的费用较高
  在国际保理业务中, 保理商履行协议规定义务,向出口商提供一系列服务要收取一定的手续费。 国际保理业务手续费的多少, 取决于交易的性质、信贷金额的大小、承担风险的程度、事务的繁简以及各个国家和地区收费率的不同, 一般占应收帐款总金额的 1.5% 左右, 比信用证业务的费用多出好几倍。 有的出口商认为, 国际保理业务手续费太高, 打入货价后, 使出口商品的成本上升, 高于信用证项下的报价, 商品缺少竞争力。 在当前人民币汇率坚挺的情况下, 尽管我国出口退税工作取得了一定的进展, 加快了退税速度, 但企业出口所获得的利润仍将极其有限。 因此, 这些出口商不愿采用国际保理方式收取款项。
  ( 四) 缺乏一支训练有素的专业国际保理从业人才队伍
  目前, 在我国开展国际保理业务的商业银行和非金融机构中, 从事国际保理业务的工作人员大都未进行过专业的国际保理业务的培训。 在实践中, 从业人员也缺乏实务方面的锻炼, 从而影响国际保理业务在我国推广速度的提高和应用范围的扩展。
  ( 五) 国际保理业务宣传力度不够
  国际保理业务在我国开办已有十多年时间, 但它在外贸企业的知晓度却是比较低的。 许多外贸企业尤其是一些中小企业, 他们不知道国际货款可以通过国际保理方式收取, 不知道交易风险可以通过国际保理方式转嫁, 更不知道资金融通可以通过国际保理方式获得。 这在一定程度上反映出我国银行业在工作上的薄弱点, 对国际保理业务这一“ 新产品”缺少宣传和打造, 导致业务品种少, 电子化信息化水平不高及业务营销上的欠缺, 从而使外贸企业对国际保理业务了解不足。
  四、国际保理业务在我国的发展
  ( 一) 我国大力发展国际保理业务具有十分重要的现实意义和广阔的市场前景
  1. 有关经济法规的逐步完善和健全及全民素质的提高
  我国自 80 年代以来, 一直在抓紧治理经济环境,整顿经济秩序, 完善和健全有关的法律法规, 并逐步与国际接轨, 随着全民族文化水平的提高和法制观念的增强, 人们的经营作风和商业道德也会进一步好转, 这些都为我国商业银行大力开展国际保理业务创造了良好的外部环境。
  2. 商业银行迫切需要发展中间业务
  随着商业银行传统资产负债业务的赢利空间的不断缩小和同业竞争的进一步加剧, 商业银行迫切需要发展中间业务, 寻求新的利润增长点。 作为一项赢利能力较强的中间业务( 一般按应收帐款总金额收取2- 6%的服务费) , 发展国际保理业务对商业银行来说无疑具有十分重要的现实意义。
  3. 企业需要更好的国际贸易结算方式
  随着我国加入 WT O, 愈来愈多的企业投身于国际市场营销的大舞台, 它们迫切需要更好的国际贸易结算方式来增强自身的竞争实力和资本流动性。 因为国际保理业务在很大程度上是预付货款与记账的混合体, 它不仅有利于出口商, 也有利于进口商, 因此,外向型经济的持续快速发展给我国的国际保理业务带来了广阔的市场前景。
  4. 我国现有的国际保理业务取得了一定的成果
    以中国银行为例, 根据国际保理商联合会( FCI)的统计, 中国银行 2007 年出口双保理业务量成功跻身世界首位。 这是中国银行自 2006 年以 9. 92 亿美元的出口双保理年交易量在 229 家 FCI 会员中位居第二, 并创造 FCI 历史上单月出单量最高纪录之后, 在国际保理业务领域取得的又一历史性突破。 据了解,自 2000 年至 2007 年的短短数年时间里, 中行国际保理业务量从 0. 24 亿美元激增至 85. 26 亿美元, 国内保理业务量也从最初的 11. 8 亿元猛增至 538. 54 亿元, 年均增长率分别高达 131. 4% 和 72. 6% 。 同时保理产品线的收益率也始终保持着高增长态势, 2007 年中行保理业务收入较 2006 年同比增长近 150%, 收益率在各项贸易融资产品中遥遥领先。 迄今为止, 中行已和全球超过 60 家保理商签署了合作协议。 近年来,中行更与中银保险、中信保、平安、大地等保险机构强强联手, 将其保理业务的覆盖范围拓展到我国进出口企业交易伙伴所在的绝大部分国家和地区。
  ( 二) 我国发展国际保理业务的对策
  正因为看到了发展国际保理业务所具有的现实意义和市场前景, 所以针对我国目前国际保理业务发展的现状, 可以从以下几个方面着手来推动我国国际保理业务的发展:
  1. 国家应制定扶持政策
  国家应制定扶持政策, 鼓励出口企业在国际贸易领域普遍采用国际保理结算方式, 引导国有商业银行及非金融机构大力开展国际保理业务。 我国是一个贸易大国, 按照世界贸易组织专家的统计, 由于我国2004 年的对外贸易表现出色, 我国的进出口总额已进入世界三强之列, 国际贸易已成为保证我国经济发展的三大支柱之一。 迅速增长的对外贸易份额以及“ 入世”给中国带来的机遇, 必然要求我国建立与之相适应的, 与国际接轨的先进的国际贸易结算工具。 在这一背景下, 单纯依靠我国的企业自觉转变交易观念,改变传统交易习惯是不能适应这一发展要求的。 为扩大对外贸易, 抓住历史机遇, 政府必须出台扶持政策:
  一方面激励出口企业应用国际保理业务以扩大对外贸易; 另一方面鼓励国有商业银行拓展自己的经营范围, 放宽业务准入条件和简化业务准入手续, 引进利益驱动机制, 使出口商、保理商都能在开展国际保理业务中有利可图, 从而变被动发展为主动引导示范。
  2. 健全和完善国际保理业务法律规范
  我国政府有关部门应借鉴国外先进成熟的国际保理业务管理经验以及法律规范, 结合我国当前实际, 从国家主权和国际民商事法律关系等方面着眼,制订出适合于我国国际保理业务法律规范或政策。 中国人民银行应尽快出台国际保理业务管理法规和基本操作规定, 以便规范我国国际保理业务的发展, 同时加强国际保理业务的现场监管和风险防范。 通过配套的法规建设, 一方面保证国际保理业务在我国的健康发展, 减少甚至避免银行的经营风险, 提高银行的经营效益; 另一方面要充分发挥国际保理业务在国际贸易结算中的优势, 提高国际贸易份额, 促进经济发展。 同时, 当前我国商业银行应以股份制改革为基础,进一步加快创新业务的拓展, 培育新的利益增长点。
  3. 外贸企业应转变观念, 主动应用国际保理业务
    目前, 要推动我国对外贸易出口的持续快速增长, 外贸企业必须积极转变观念和偏爱采用信用证结算的习惯, 主动应用国际保理这一新的结算方式, 以达到吸引客户, 同时降低国际交易风险的目的。 此外,外贸工作者应不断了解并熟悉国际保理业务的特点、优势和具体的操作方法, 学习并掌握相关的法律和法规, 从而为我国对外贸易的发展开辟新的道路。
  4. 开展国际保理业务从业人员的专业培训, 提高综合素质
  国际保理业务是一项综合性很强的国际业务, 无论是提供国际保理业务的金融机构还是采用国际保理业务进行结算的企业都应重视从业人员的业务培训, 利用国外成熟的管理模式和丰富的交易经验培养专业人才, 提高相关人员的综合素质, 为国际保理业务的发展提供人才保障。 具体的培训可从几方面入手:
  首先, 在国内根据情况, 不断制定和完善保理从业人员资格认定考试制度, 加强保理专业方面师资的培养, 建立我国保理专业教育体系。
  其次, 通过加入国际保理联合会( FCI) , 可以借助其提供的一揽子人才培训计划, 使我国从事保理业务的人员得到一系列完善的培训, 这对于提高我国人员的素质具有巨大的作用。
  再次, 加强与国外大型保理公司的合作, 邀请与我国各商业银行往来密切的国外大保理公司的人员介绍国外保理业务的经验和最新动态。
  最后, 国内各银行之间的定期研讨会、业务磋商也是一个有效的提高从业人员业务水平的办法。
  5. 设置专门机构, 搞好国际保理业务信息化、 电子化的基础设施建设
  一方面商业银行对国际保理业务机构问题可考虑设置专门机构, 也可在商业银行的国际业务部门中增加国际保理业务品种, 待业务扩大到一定规模后再设置专门的国际保理业务部, 同时制定相应的业务操作规程以及明确相关部门的职责;
  另一方面我国商业银行当前开展国际保理业务要把握技术手段上的高起点, 采用国际先进的 EDI 系统和网上交易手段, 搞好基础设施的信息化、电子化建设, 这样不但可加强与国外保理商的合作和信息互换, 而且又能为客户提供最便捷的服务。
  6. 抓住机遇, 增强意识, 加大市场宣传和营销力度
  商业银行应抓住机遇, 增强意识, 将国际保理业务纳入银行的整体营销战略之中, 首先, 商业银行可利用现代化的网络、报刊、广播、电视等传播媒介, 进一步加大对目标产业、目标客户的市场宣传和营销力度, 与此同时, 通过开办企业培训班、上门宣传讲解、实施尝试期优惠费率等手段, 让更多的企业和商家了解并选择国际保理业务。 其次, 商业银行应加强对客户群体的市场细分, 深入分析客户的金融服务需求并合理提供相应的融资服务组合, 满足目标客户的特定需求, 扩大国际保理业务的应用范围。
  7. 完善授信机制
  商业银行要完善针对国际保理业务的授信机制。
  近年来, 随着国内各家银行信贷风险管理的加强, 普遍实行集中统一授信机制, 国际保理业务作为一项风险较大结算业务也被纳入统一授信范围, 或被要求资产、财产抵押。 这一做法不仅和国际保理业务的国际惯例不符, 也使得国际保理业务最大的优势——融资功能丧失殆尽, 极大阻碍了国际保理业务的发展。 对此, 商业银行应采取额外授信、降低保证金比例等方式, 充分发挥自身系统性的资信管理优势, 进一步改进和完善授信管理机制。
  8. 积极加入国际保理商联合会, 加强国际保理业务的合作
  首先国内各家商业银行要积极加入国际保理商联合会, 以共同遵循国际上普遍接受的《 国际保理公约》和《 国际保理惯例规则》, 加强与国际保理商联合会及世界知名保理商的沟通与联系, 学习和借鉴它们先进的管理技术和经验, 以提高我国国际保理业务的整体水平。
  其次应加强各国政府间的合作。 国际保理业务的核心在于应收账款所有权的转让, 但世界各国关于债权转让制度规定各不相同, 如德国的债权转让规定无须事先征得债务人的同意, 而我国民法通则规定应取得债务人同意且不得牟利, 新的合同法则规定债权人转让的通知义务。 所以, 加强国际政府间的合作, 可以使各国立法与保理业务的国际惯例相一致, 使保理业务的风险降至最低。
  9. 加强与本国银行及保险公司的合作, 发展无追索权保理业务
  由于无法控制混业经营带来的系统性风险, 我国目前实行严格的分业经营体制。 因此, 我国商业银行可以与保险公司尝试在不违反规定的情况下开展合作。 如由保理商代出口商为货物买保险, 向保险公司咨询发生信用风险或汇率风险的可能, 了解某些贸易纠纷的原因及国际贸易中进口商可能的诈骗行为。 或者国内保理商可通过自己在国外的分行或合作机构在进口国的保险公司为无追索权保理业务买保险, 这样一旦发生债款追讨问题可以得到国外保险公司的协助和风险分担。
  此外, 银行间也可以加强合作开展无追索权国际保理业务。 即可由一家银行作为主保理商联合几家银行共同叙做无追索权保理业务, 共同核定信用额度,这样可以将风险降到最低。 发生坏帐时各行可共同运用自身组织及时沟通处理, 充分发挥整体优势, 即使发生无法追讨得情况, 也可以分摊风险。
  随着经济全球化进程的加快, 越来越多的外国公司会进入中国, 造成对中国企业的冲击, 尤其是它们使用国际保理这一先进的国际结算方式, 将更容易抢占市场。 同时, 更多的国外保理公司也会运用其业已成熟的国际保理业务与我国的保理商展开竞争, 吸引大量的国内客户, 争夺我国这块待开发的市场。 机遇与挑战并存, 相信只要各方共同努力, 国际保理业务就一定能在我国对外贸易结算中发挥其巨大的成效,推动我国对外贸易的健康发展。
回复

使用道具 举报

您需要登录后才可以回帖 登录 | 注册 新浪微博登陆

本版积分规则

发布主题 上个主题 下个主题 快速回复 收藏帖子 返回列表 搜索
登录 发布 快速回复 返回顶部 返回列表